Об адекватности моделей и предсказаний. Ю.Шафраник про себя и прогноз цены не нефть.

[laozi]

Цена на нефть в течение 2011 г претерпит новое снижение и будет колебаться в районе 60 долл за баррель, что связано с неустойчивостью мировой экономики. Такое мнение высказал сегодня председатель совета Союза нефтегазопромышленников России Юрий Шафраник со ссылкой на прогноз независимого Института энергетической стратегии.
 

 

Взял Юрий Константинович и себя сам и пропиарил.  
Прогноз на нефть сделал, исходя из анализа шаткости экономики США.
А зачем так по-социалистически? Есть прогнозы по экономике пошире США, с учётом Китая и Японии.
Может лучше вспомнить это? -  Все прогнозы цен на нефть похожи друг на друга. Все они неправильные.
Вряд ли наши прорицатели обскачут Platt"s.
Вот тут под катом несколько слов о точности прогноза методом ретроспективного анализа.
Мы склоняемся к мысли, что долгосрочные прогнозы не только Шафраника но и нашего правительства и особенно Газпром, который всё опирается газом на нефтяные цены, попадут пальцем в небо.
Почему?
Коррективы внесут высокие технологии, влияние которых русские мыслители совсем в расчёт не берут.
Сильно они повлияют и внесут в прогнозы коррекцию  на снижение спроса на традиционные энергоносители.
Так как некоторые дальновидцы всё-таки видят этот  УВ край потребления, за который наступать с трендом повышения спроса просто опасно.

 

Между тем прогнозированием цен на нефть занимается масса организаций.
Среди наиболее влиятельных и авторитетных организаций следует назвать, прежде всего, международные и государственные организации Международное энергетическое агентство (МЭА),
Министерство энергетики США,
Мировой энергетический совет,
Азиатско-Тихоокеанский исследовательский центр и др.
Среди частных организаций могут быть упомянуты
Центр глобальных энергетических исследований (Лондон),
Петролеум консультантс (Женева),
секретариат ОПЕК,
Америкен секьюрити анализис, 
Platt’s,
журналы Oil and Gas Journal, Petroleum Intellegence Weekly, Petroleum Economist и другие.

В последнее время многими экспертами отмечено, что, несмотря на отлаженность механизмов ценообразования, цены на нефть и динамика поставок нефти все еще мало предсказуемы. Видимо поэтому на мировом нефтяном рынке появился парадокс — более влиятельной в сфере ценовых проблем, чем биржи, стала частная издательская компания Platt’s. Эта компетентная и высокопрофессиональная компания вовремя предупреждает нефтяных лидеров об опасности сосредоточения в одних руках слишком крупных пакетов фьючерсов базовых нефтей Брент, Дубай или Западно-техасской; именно Platt’s приняла предложение BP о принятии на вооружение марки BFO вместо Брент; именно ценовые раскладки и прогнозы Platt’s используются при анализе ситуации на нефтяном рынке. Такое положение издательской компании объясняется ее связями с правительственными и влиятельными финансовыми организациями в США, а также с лондонским Сити. Для компании Platt’s характерен анализ общеэкономической и политической ситуации, интуиция и плотный контакт с высшими правительственными сферами, использование современнейших компьютерных программ и средств коммуникации.

Фундаментальный анализ

 

Прогноз начинается с определения возможных темпов роста ВВП (стоимость потребленных населением товаров и услуг, государственные закупки, инвестиции, сальдо внешнеторгового баланса) по различным сценариям по миру в целом, по группе стран и отдельным странам.

Второй этап прогноза — предсказание численности населения в период до 2020 г. (по мнению экспертов темп роста населения земли — 1,21% в год). Темпы по регионам колеблются от 0,01% (Европа, страны с переходной экономикой) до 2,47% (Ближний и Средний Восток). Численность населения земли, составлявшая в 1995 г. 5,5 млрд чел., достигнет в 2020 г. 7,0 млрд чел.

Предполагают, что в этот период по численности населения Индия обгонит Китай. На базе прогноза темпов роста ВВП и численности населения выполняется прогноз прироста ВВП (на душу населения).

Третий этап прогнозирования заключается в разработке прогноза энергопотребления. Эксперты предсказывают сохранение темпов роста энергопотребления на уровне 1,5—1,8% в год, изменения в географической структуре потребления энергоресурсов за счет снижения доли промышленно развитых стран Сев. Америки, Западной Европы, Японии и роста удельного веса развивающихся стран, особенно Китая и Индии. Изменения в структуре топливно-энергетического баланса коснутся роста доли природного газа, снижения доли угля и незначительного снижения доли нефти.

На четвертом этапе на базе прогноза потребности в энергоносителях и изменений в структуре топливного энергетического баланса определяется прогноз потребления нефти, а именно темпы роста, объемы потребления, в т.ч. по регионам мира и сферам использования.

На пятом этапе определяются мощности и объемы добычи нефти по экономическим районам и странам и в целом по миру. Эксперты считают, что мировая нефтяная промышленность в состоянии удовлетворить прогнозируемый спрос на нефть в целом по миру и по регионам.

Выявление соотношения между спросом и предложением на перспективу является заключительной частью подготовительного этапа прогноза цен на нефть.

Ретроспективный анализ

 

Далее следует ретроспективный анализ цен, выявление схожих ситуаций и способов разрешения конфликтов. Наряду с анализом прогноза спроса и предложения оцениваются указанные выше факторы, как долгосрочные, так и конъюнктурные. Как правило, при прогнозировании цен используется сценарный подход. Чаще всего разрабатываются три сценария: низкие цены, слабое повышение (при ежегодных колебаниях), высокие цены.

В недавнем прогнозе компании Shell о развитии мировой энергетики до 2050 г. принято два сценария:

scramble (англ.: схватка, еще можно назвать «самовыживание») и blueprints (англ.: программа, проект, еще можно назвать «моделирование»). Первый сценарий в какой-то мере отражает концепцию ресурсного национализма и предполагает, что цены на нефть будут высокими.
Их уровень будет определяться не только фундаментальными параметрами рынка преобладающего спроса, но и поведением ОПЕК, которая за последние годы извлекла важный урок (о чем более подробно будет сказано ниже): мировая экономика способна выдержать очень высокие цены.

Второй сценарий основан на принятии глобальной модели энергетики, ориентированной на снижение энергоемкости мирового ВВП за счет энергосбережения.
По этому сценарию ожидается меньшее потребление нефти и не столь высокие цены на нефть.

Ниже приведены некоторые прогнозы цен на нефть, сделанные разными организациями в середине 1997 г.
В разработке прогноза приняли участие
Агентство по энергетической информации администрации США (Energy Information Administration — EIA),
английское издательство Petroleum Economist Ltd — PEL,
исследовательский центр американского издательства DRI — McGrow Hill-DRI,
консалтинговая фирма WEFA — Group-WEFA,
Институт исследований в газовой промышленности — GRI,
группа по исследованию природных ресурсов Канады — NRC,
калифорнийская энергетическая комиссия — CEC.

                                                                Прогноз мировых цен на нефть, долл./барр.

 

Организация, сделавшая прогноз	2000г.	2005г.	2010г.
EIA	13,5	14,25	14,65
PEL	15,0	14,1	15,0
DRI	20,0	24,7	28,1
WEFA	18,7	20,4	21,4
GRI	18,6	-----	20,5
NRC	20,0	22,0	22,0
CEC	21,0	23,3	25,6

    Как видно из приведенных данных, большинство экспертов предсказывало, что уровень цен на нефть будет слабо повышаться (долл./барр.): 2000 г. — 19; 2005 г. — 22; 2010 г. — 24.

Лишь эксперты журнала Petroleum Economist и, в одном из вариантов, специалисты из агентства энергетической информации администрации США предсказывали низкий уровень цен, что соответствовало большинству прогнозов того времени.

Большинство экспертов в тот период считали, что цены на нефть имеют долгосрочную тенденцию к снижению. Этому способствовало наличие значительных запасов нефти в странах с низкими издержками добычи;

технологический прорыв в разведке, освоении и добыче как на суше, так и на морском шельфе с помощью плавающих буровых платформ, начиненных ультрасовременной техникой; постоянная и непрекращающаяся конкуренция между независимыми нефтепоставщиками и ОПЕК. Перечисленные факторы поддержания цены на нефть на низком уровне, как считали эксперты, имеют долговременный характер. Считалось, что факторы, определяющие повышение цены нефти, имеют краткосрочный характер.

Ряд экспертов в 2004 г. сходились во мнении, что изменение соотношения предложения и спроса на нефть в пользу спроса при активных действиях потребителей можно реально ожидать не ранее 2005—2006 гг.

По мнению экспертов, при умеренной активности рынка цены в 2005—2006 гг. должны были бы приблизиться к верхней границе оптимального ценового коридора, т.е. установиться на уровне 30—35 долл./барр. (в ценах 2003 г.) или 35—37 долл./барр в текущих ценах.
Однако эти прогнозы не оправдались: цены оказались на гораздо более высоком уровне.

Цены были подняты на высокий уровень ростом спроса в развивающихся странах, нежеланием ОПЕК увеличивать квоты, нестабильной ситуацией на Ближнем Востоке и, особенно, действиями нефтяных трейдеров и финансовых структур, спекулирующих на торговле нефтью.

 

Comments

[akrylo.livejournal.com]

Согласен. Все эти оценки на год или два вперед мало чего стоят. Даже системный анализ может не дать результатов, ввиду возможных непредсказуемых событий - например вероятная война между США и Ираном.

[konfuzij.livejournal.com]

Не обращали внимания, как координаты войн чудесным образом помогают их поджигателям.
Например война в районе Суэцкого канала принесёт России массу пользы.
И отчего всё время по маршруту газопровода Набукко курды бузят?

[akrylo.livejournal.com]

Любой буддист скажет вам о кармической связи вещей и явлений. Тем не менее, на Суэцком канале, пока все спокойно. А вот в Иране - всякое может случиться.

[konfuzij.livejournal.com]

В Иране да.
А Сирия с Израилем уже нашими поставками Яхонтов разогревается.
Мы как то писали днями раньше про утопленников из ГРУ.

[akrylo.livejournal.com]

Мне кажется, что полномасштабной войны Сирии с Израилем не будет. К тому же Сирия не является экспортером нефти, заметным экспортером.

[konfuzij.livejournal.com]

А большая война и не нужна.
Достаточно стрельбы из гранатомёта в районе супертанкера с СПГ или нефтью.
И цена на нефтегазку в Европе пошла вверх.
Рады все на Старой площади и в Газпоме:))

[akrylo.livejournal.com]

Интересная мысль. Но, лично мне, больше нравится когда происходят неожиданные аварии на буровых скважинах. А кроме того, постоянно идет процесс роста экономик Индии и Китая. А им всем нужна нефть.